09 Eylül 2013 Forex Piyasası Parite ve Emtia Sabah Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Haftanın açılış günü piyasalar sabah saatlerinde açıklanan makro-ekonomik gelişmeler odaklandı ve bu gelişmeler üzerine hareketlerine devam etti. 2020 olimpiyatlarda Türkiye ile mücadele eden Tokyo’da sonucun Tokyo lehine çıkması ile Asya borsalarının yukarı yönlü çıkması ile piyasalar hareketlendi. Günün açıklanan verilerini incelediğimizde Japonya ekonomisi son çeyreklik büyüme oranı verisine baktığımızda %1 beklenilen sonucun %0,9 olarak olumsuz geldiği gözlemlenmektedir. Buna ilaveten gün içerisinde açıklanan Avusturalya ev borçları ve Çin enflasyon rakamlarındaki pozitiflikle piyasalar hareketlerine kaldığı yerden devam etmektedir.
“Avusturalya’da Muhalefet, İktidarın tahtını salladı”
Bu hafta sonu gerçekleşen Avustralya genel seçimlerinde muhalefetin iktidar partiyi geçmesi dikkat çekiciydi. Böylelikle 6 yıllık Avustralya İşçi Partisi iktidarının son bulunduğu da kayıtlara geçmiş oldu. Yaklaşık 14 milyon seçmenin bulunduğu ülkede, adaylar 150 sandalyeli meclis için yarıştı. Avustralya Liberal Partisi ve Avustralya Milli Partisi’nin başını çektiği Liberal-Muhafazakar koalisyon, oyların yüzde 54,5’ini alarak meclisteki yaklaşık 88 sandalyenin sahibi oldu. Avustralya İşçi Partisi ise 57 sandalyede kaldı.
“Suriye operasyonu hala daha gündemimizde”
Geçtiğimiz hafta bu hafta için tasarının onaylanacağı ifadesi ve temsilciler meclisi başkanının 9 Eylül’den sonra konuşacağız ifadesi ile önemli bir hafta içerisinde olduğumuz bu hafta özellikle ABD’nin askeri operasyon üzerindeki son kararı dikkatle takip edilmelidir. Özellikle de yarın Obama’nın ulusa seslenişi son karar niteliğinde olabilir. Bu nedenle de bugünden itibaren açıklanacak olan gelişmeler dikkatle takip edilmelidir.
“Günün en önemli 3 verisi”
Günün kalan gelişmelerini izlediğimizde gün içi Euro bölgesinin verilerinin yoğun olduğu bir gün izlemekteyiz. Euro bölgesi Sentix yatırımcı güveni günün en önemli Avrupa verisi olmakla birlikte İsviçre bölgesi Perakende satışları ve Kanada bölgesi Yapı Ruhsatları verisi de günün en önemli verileri olarak ekonomik takvimimizde yer almaktadır.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Zaman Haber Beklenti Önceki
Pazartesi
10:00 TRY Türkiye Sanayi Üretimi (Yıllık) 4,70% 4,20%
10:15 CHF Perakende Satış (Yıllık) 3,2% 2,3%
10:30 EUR Hollanda İmalat Üretimi -0,10%
11:30 EUR Sentix Yatırımcı Güveni -4,0 -4,9
12:35 EUR Almanya 6-Aylık Bono İhalesi 0,022%
15:30 CAD Yapı Ruhsatları (Aylık) 4,4% -10,3%
16:00 EUR Fransa 12 Aylık BTF İhalesi 0,198%
16:00 EUR Fransa 3 Aylık BTF İhalesi 0,080%
16:00 EUR Fransa 6 Aylık BTF İhalesi 0,106%
17:00 USD CB İstihdam Trend Endeksi 112,20
18:30 USD 3-Aylık Hazine Bonosu İhalesi 0,030%
18:30 USD 6 Aylık Bono İhalesi 0,055%
22:00 USD Tüketici Kredisi 12,50B 13,80B
EUR/USD ANALİZ
Haftanın açılış gününde EURUSD paritesi gün içerisinde gelen Çin verilerine rağmen sakin bir şekilde hareketlerine devam etmiş ve 1,3160 ile 1,3180 seviyesi arasında hareketlerine devam etmiştir. Bu hafta gerek teknik gerekse temel makro-ekonomik gelişmeler neticesinde EURUSD paritesinde daha net işlem fırsatları gözlemleyebileceğiz. Bu bağlamda da özellikle bu hafta 1,3130 ve 1,3280 seviyesi dikkatle takip edilmelidir. Bu strateji ile ilgili haftaya bakış analizimizde ayrıntılı bir şekilde yer vermiş olduk. Dileyen yatırımcılar haftaya bakış analizimizi inceleyebilir. Gün içi EURUSD paritesini incelediğimizde geçen haftanın önemle üzerinde durduğumuz seviyesi 1,3226 direnci hala daha güncel ve bir o kadar da önemli bir seviye olarak belirlenmiştir. Eğer EURUSD paritesi bu bariyer altında kalmayı sürdürürse gün içi aşağı yönlü baskısına devam etmek isteyecektir. Böyle bir durumda geçen haftanın dip noktası 1,3105 seviyesi yeniden test edilmek istenebilir. Alternatif senaryo olarak da Cuma günü gelen olumsuz tarım dışı istihdam verisi ile yukarı yönlü çıkış gerçekleştiren EURUSD paritesi bugün Avrupa ve ABD seansı ile yeniden yükselmek ister ve 1,3226 bariyerini geçerse kısa vadeli olarak yükseliş baskısı kendisini göstereceği gibi tepki alışlarının devam etme ihtimali de göz ardı edilmemelidir. Bu bağlamda da 1,3226 bariyeri dikkatle takip edilmelidir.
Pivot: 1,3226
Destek 1,3105-1,3075-1,3045
Direnç; 1,3196-1,3226-1,3258
GBP/USD ANALİZ
EURUSD paritesi gibi GBPUSD paritesi de Cuma günü olumsuz sonuçlanan Tarım dışı istihdam verisine kayıtsız kalamadı ve 1,5560 seviyesinden başlatmış olduğu yukarı yönlü hareketlerini 1,5650 seviyesine kadar devam ettirdi. Haftanın açılışında da sakin bir şekilde hareketlerine devam eden pariteyi kısa vadeli olarak incelediğimizde 1,5690 ile 1,5570 seviyesi arasında bir bant olduğunu, özellikle de 1,5690 bariyerinin geçilememesi durumunda yeniden 1,5570 desteği test edilmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Bu nedenle de gün içerisinde özellikle 1,5690 bariyeri dikkatle takip edilmelidir. Özellikle de 1,5745 bariyerinin uzun vadeli satıcılar için önemli bir kriter olduğunu haftaya bakış analizlerimizde sizlerle paylaşmıştık. Bu bariyer öncesine 1,5690 direnci satıcıların yeniden ilgisini çekebilir. Bu nedenle de hem kısa hem de uzun vadeli olarak bu bariyer dikkatle takip edilmelidir.
Pivot: 1,5690
Destek; 1,5610-1,5570-1,5530
Direnç; 1,5650-1,5690-1,5745
USD/TRY ANALİZ
2,0845 seviyesinin test edilmesi sonrasında gerek makro-ekonomik gelişmeler gerekse kar realizasyonlarının etkisi ile satış baskısına maruz kalan USDTRY paritesi bu seviyeden gerçekleştirdiği düşüşlerini 2,0500 seviyesine kadar taşımış ve şuanda da 2,0509 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda 2,0370 desteği tepki satışlarının bitip bitmediğini bize kanıtlayacak en önemli seviye olarak belirlenmiştir. Eğer USDTRY paritesi 2,0370 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü çıkışlarına devam etmek isteyecek ve bu tutum kur üzerindeki yükseliş baskısının devam etmesini sağlayacaktır. Bu bağlamda da gün içi 2,0370 desteği dikkatle takip edilmelidir.
Pivot: 2,0370
Destek; 2,0440-2,0370-2,0300
Direnç; 2,0550-2,0700-2,0845
USD/JPY ANALİZ
Haftanın açılışında gerek olimpiyatlar nedeniyle değerlenen Asya borsaları gerekse olumsuz gelen büyüme oranı verisi ile yükseliş gerçekleştiren USDJPY paritesi gün içerisinde 100,10 seviyesine yaklaşmış ve şuanda da 99,70 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda gün içi yükseliş baskısının devam ettiği USDJPY paritesinde geçen haftanın tepe noktası olan 100,20 bariyerinin geçilmesi ile daha net yükselişler gözlemlenebilir. Eğer parite 99,20 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse gün içi 100,20 bariyerini test etmek isteyeceği gibi bu bariyeri de geçmek isteyecektir. Satış düşüncesine sahip yatırımcılar ise muhakkak 99,20 desteğinin kırılmasını beklemelidir.
Pivot: 99,20
Destek: 99,50-99,20-98,85
Direnç: 100,20-100,50-100,85
HAM PETROL ANALİZ
Olası savaş senaryolarının en önemli çıkış senaryosu olarak gözlemlediğimiz enerji fiyatlarında ham petrol fiyatları geride bıraktığımız hafta 110 seviyesi üzerine çıktıktan sonra haftanın açılış gününde de 110 seviyesi üzerinde hareketlerine devam etmek istemektedir. Genel olarak baktığımızda teknik ve temel gelişmelerin ham petrol fiyatları üzerinde yukarı yönlü baskı oluşturduğunu ve bu yüzden de olası geri dönüşlerin alış fırsatı olduğunu ifade edebiliriz Kısa vadeli olarak baktığımızda 108,85 desteğinin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe yükseliş baskısının devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Eğer ham petrol fiyatları 108,85 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü çıkışlarına devam edeceği gibi daha önceki tepe noktası olan 112,20 seviyesini test etme ihtimali güçlenecektir.
Pivot; 108,85
Destek: 109,80-108,85-107,30
Direnç: 110,70-111,30-112,20
ALTIN ANALİZ
1350 desteğini kıramayarak orta vadeli yükseliş trendinin devam etmesini sağlayan ve olumsuz tarım dışı istihdam verisi ile bu çıkışı destekleyen Altın haftanın açılışında sakin bir şekilde hareketlerine devam etmektedir. Özellikle haftanın son işlem günü gerçekleştirilen çıkışlarla yükselişlerin kısa vadeli desteklendiğini gözlemlediğimiz Altın için gün içi 1373 desteği önemlidir. Eğer Altın fiyatları 1373 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü çıkışlar devam etmek isteyecektir. Özellikle de 1 saatlik grafikte açılıştan itibaren gerçekleştirilen sıkışık seyir Altın fiyatları için FLAG mi yoksa TERS CUP mu sorusunu sormamızı sağlamaktadır. Geçmişteki back-test çalışmalarımız sonucu Altın fiyatlarının FLAG formasyonu gerçekleştirme ihtimallerinin yüksek bir olasılık olduğunu sizlerle paylaşmak istiyoruz. Bu olasılık düşündüğümüzde FLAG formasyonu ihtimalin daha güçlü olduğunu söyleyebiliriz. Ancak bu ihtimalin gerçekleşebilmesi için 1395 direncini geçmesi gerekmektedir. Bu bariyer geçilmesi durumunda FLAG formasyonu için önemli bir adım atılacaktır. TERS CUP formasyonu için de 1381 desteğinin kırılmasını beklemek riskimizi minimize etmek adına önem arz etmektedir.
Pivot; 1381
Destek; 1381-1373-1358
Direnç; 1395-1408-1423
Kudret AYYILDIR
Currency and Commodity Market Specialist
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
