25 Kasım 2013 Forex Piyasası Akşam Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Küresel piyasalar yeni haftaya İran ve batılı ülkeler arasında sağlanan anlaşmanın getirdiği iyimserlik ile başladı. Asya’nın ardından Avrupa endekslerinde de alımlar öne çıkarken, petrol ve altında kayıplar gözlemlendi. Günün devamında ABD’den gelecek konut verisi öncesinde Dolar endeksinde ise yükselişler dikkat çekiyor.
İran ile Birleşmiş Milletler Güvenli Konseyi’nin (BMGK) 5 daimi üyesi ve Almanya arasında hafta sonu imzalanan anlaşma, küresel jeopolitik risklerin azalması ile piyasa katılımcıları tarafından oldukça olumlu bir gelişme olarak değerlendirildi. İran’ın nükleer programından fedakarlıklar yapması karşılığında, ülkeye uygulanan yaptırımların gevşetilmesini içeren anlaşma tarihi bir adım olarak ifade edilirken, petrol arzının artacağı düşüncesi ile ham petrol fiyatlarında düşüşler gerçekleşti. Artan risk iştahı paralelinde ise hisse senetlerinde alımlar görülürken, yen ve altın değer kaybetti. Dolar endeksinde yukarı yönlü hareketler dikkat çekerken majör paritelerde Dolar yönlü işlemlerin ağırlık kazandığı görüldü. Ancak yaptırımların gevşetilmesinden en çok fayda sağlayacak ülkeler arasında yer alan Türkiye’nin para birimi, artan risk iştahının da etkisi ile değer kazandı. Oluşan iyimser hava ise BIST endeksinin ilk seansı %1.58 kazanç ile tamamlamasına destek verdi.
Euro Bölgesi’nde ise Avrupa Merkez Banaksı (ECB) üyesi Hansson’un açıklamaları gündemin üst sıralarında yer aldı. Diğer bir ECB üyesi Noyer’in bu sabah Tokyo’daki açıklamalarının ardından konuşan Hansson, ECB’nin teknik olarak mevduat faizini negatife indirmeye hazır olduğunu söyledi. ECB’nin araçlarının hiçbir zaman tükeneceğine inanmadığını ifade eden Hansson ayrıca, gerektiğinde faizleri daha da düşürmeye hazırız şeklinde konuştu. Hansson’ın konuşmasından sonra Euro’da değer kayıplarının hız kazandığı gözlemlendi.
Günün kalanında içeride kapasite kullanım oranı ve imalat güveni verileri takip edilecekken, ABD’nin beklemedeki ev satışları verisinin öne çıktığı görülmektedir.
“ABD’de konut satışlarında artış bekleniyor”
FED’in, Mayıs ayında başlayan tahvil alımlarını azaltabileceği yönündeki spekülasyonların mortgage faizlerinin yükselmesine neden olması, dünyanın en büyük ekonomisinde konut satışlarında düşüşler gerçekleşmesine yol açtı. Eylül ayında da bu paralelde beklemedeki ev satışlarında %5.6’lık sürpriz azalış, son 3 yılın en hızlı düşüşüne işaret etmişti. Son 4 aydır satışların azalmasından sonra bu kez piyasaların ev satışlarında %2.2’lik bir artış olmasını beklediğini görüyoruz. Beklemedeki ev satışlarındaki artışın beklentileri altında kalması, FED’in tahvil alımlarını daha ileri bir tarihte kısmaya başlayacağı beklentisini destekleyeceği için Dolar’da değer kayıplarının görülmesine yol açabilecekken, satışların tahminlerinde daha fazla arttığına işaret edecek rakamlar ABD’nin para biriminde yukarı yönlü hareketlere katkı sağlayabilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Pazartesi
Zaman Haber Beklenti Önceki
14:30 TRY Türkiye İmalat Güveni 107,5
14:30 TRY Türkiye Kapasite Kullanım Oranı 76,4%
17:00 USD Beklemedeki Ev Satışları (Aylık) 2,2% -5,6%
EURUSD ANALİZ
Haftanın ilk işlem gününde EURUSD paritesinin 1,3559 ile 1,3510 seviyeleri arasında hareket ettiğini görmekteyiz. Sabah analimizde belirtmiş olduğumuz 1,3490 desteği hala daha güncelliğini korumakla birlikte yukarı yönlü çıkışlar için önemli bir seviye olarak karşımıza çıkmaktadır. Eğer EURUSD paritesi gün içerisinde 1,3490 desteği üzerinde hareketlerine devam etmeyi sürdürürse yukarı yönlü çıkışlarına devam etmek isteyecek ve bu tutum 1,3560 ile 1,3600 seviyelerinin test edilmesine katkı sağlayacaktır. Aksi takdirde yani paritenin 1,3490 desteğini kırması durumunda ise mevcut tepki satışları yeniden kendisini hissettirmek isteyecektir ve bu tutum EURUSD paritesini yeniden 1,3400 seviyesine doğru geriletmek isteyecektir.
Pivot: 1,3490
Destek 1,3490-1,3450-1,3400
Direnç; 1,3560-1,3600-1,3650
GBP/USD ANALİZ
GBPUSD paritesi 1,5850 seviyesine kadar geriledikten sonra gerek İngiltere’den gelen olumlu açıklamalar gerekse Dolar endeksinin değer kaybını sürdürmesi GBPUSD paritesinin yeniden yükselmesine ve tekrar 1,62**’li seviyelere çıkmasını sağladı. Bu süreçten sonra parite için tehlike çanlarının çalmaya başladığını ve genel görünüm ile ilgili ayrıntılı raporumuzu haftaya bakış analizimizde sizlerle paylaştığımızı ifade ederek kısa vadeli görünüme geçmek istiyorum.
Sabah analizimizde de ifade ettiğimiz gibi gün içerisinde 1,6175 desteğinin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe düşüş baskısının devam etmek isteyeceğini, satıcıların ise 1,6175 desteğinin kırılması durumunda piyasada yer alması gerektiğini ifade edebiliriz.
Pivot: 1,6175
Destek; 1,6175-1,6130-1,6090
Direnç; 1,6255-1,6305-1,6350
USD/TRY ANALİZ
Haftanın ilk işlem gününde BİST endeksinin %2’lere yaklaşan yükselişlerinden etkilenen Türk lirası kur üzerindeki aşağı yönlü baskısına devam etme görünümünde hareketlerini sürdürmekte ve gün içerisinde 1,9938 seviyesine kadar gerilemiştir. Şuanda da 1,9975 seviyesinde hareketlerine devam eden USDTRY kurunda gün içi tepe noktası olan 2,0090 direncinin önemli olduğunu, bu bariyer altında kaldığı müddetçe düşüş baskısının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz. Eğer USDTRY paritesi gün içerisinde 2,0090 direnci altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü hareketlerini haftaya bakış analizimizde ifade ettiğimiz kritik destek noktası olan 1,9875 seviyesine kadar taşımak isteyeceğini ifade edebiliriz. Yükseliş beklentisi içerisinde olan Forex katılımcıları ise ya kritik destek noktası olan 1,9875’den gerçekleşecek olası dönüşü ya da gün içi tepe noktası olan 2,0090 direncinin geçilmesini beklemelidir.
Pivot: 2,0090
Destek; 1,9935-1,9875-1,9805
Direnç; 2,0090-2,0140-2,0220
USD/JPY ANALİZ
102 seviyesine yaklaştıktan sonra tekrar satış baskısına maruz kalan ve bu baskıyı aşağı yönlü devam ettirmek isteyen parite gün içi 101,13-101,91 seviyeleri arasında hareketlerine devam ettirerek sürdürmektedir. Teknik olarak baktığımızda 101,35 ile 100,95 destek noktalarının önemli olduğunu, bu destek noktaları üzerinde kaldığı müddetçe yükseliş baskısının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz. Asya seansı kapanışı sonrası mevcut yükselişlerini sınırlandıran parite de düşüş beklentisi içerisine giren yatırımcıların 101,35 ve bundan sonraki aşamada da 100,95 desteğini kırmasını beklemesi gerekmektedir.
Pivot: 101,35
Destek: 101,35-100,95-100,55
Direnç: 102,05-102,55-103,00
HAM PETROL ANALİZ
Hafta sonu İran ile batılı ülkelerin yapmış olduğu anlaşma sonrasında piyasalarda özellikle petrol fiyatlarında aşağı yönlü baskı oluşmuş ve bu tutum ham petrol fiyatlarını 93,28 seviyesine kadar taşımıştır. Haftanın açılışında aşağı yönlü GAP (boşluk) ile açılan ham petrol boşluğun başladığı nokta olan 94,80 direnci altında negatif baskısını sürdürmektedir. Özellikle de bu bariyer altında kalışı daha önce test ettiği ancak kıramadığı 92,50 desteğinin yeniden güncel olmasını sağlamıştır. Bu bağlamda da 94,80 direnci altında aşağı yönlü baskının devam edeceğini ifade edebiliriz. Buna ilaveten 93,20 desteğinin kırılması durumunda satış baskısının artacağını da sözlerimize ekleyerek analizimizi bitirebiliriz.
Pivot; 94,80
Destek: 93,20-92,50-91,90
Direnç:94,00-94,80-95,77
ALTIN ANALİZ
Güncel seviyelerimizde herhangi bir değişikliğe gidilmemesi ve beklentimiz doğrultusunda çıkışlarını sürdüren altın için sabah analizimizde belirtmiş olduğumuz açıklamalar güncelliğini korumaktadır. Bu nedenle de sabah analizimizdeki açıklamalarımızı tekrar hatırlayacak olursak;
Yaşanılacak olası yükselişlere her seferinde şüphe ile yaklaşılması gerektiğini, çünkü hali hazırda düşüş trendinin önemli bir yere sahip olduğunu defalarsa analizlerimizde bahsettikten sonra altın fiyatlarını incelediğimizde önce 1325 daha sonra 1288 ve şimdi de 1260 direncinden başlatılan düşüşlerle adından bahsettiren ve haftanın açılışında da bu düşüşünü 1225 seviyesine kadar taşıyan altın fiyatlarının var olan düşüşlerine devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz. 4 saatlik grafikte net bir şekilde gözlemlediğimiz düşüş trendinde kanalın alt noktası olarak gözlemlediğimiz 1220 desteği aslında tepki alışı ya da kar realizasyonları oluşabilmesi açısından önemli bir destek noktasıdır. Ancak her ne kadar olası bir yukarı senaryo oluşma ihtimali oluşsa da yatırımcıların bu durumu alış fırsatı olarak düşünmemesi gerekmektedir. Çünkü düşüş trendi hala daha aktif bir şekilde devam etmektedir. Bu bağlamda da düşüş trendinde kanalın alt noktası olan 1220 ile kanalın üst noktası olan 1252 direnci dikkatle takip edilmelidir. Alış düşüncesine sahip olan Forex işlemcilerin düşüş trendinde kanalın üst noktası olan 1252 direncinin geçilmesi durumunda piyasa da yer alması, satıcıların ise mevcut yükselişlerin 1252 direnci altında kalması durumunda satıcılı seyirlerinde devam etmesi önemli bir strateji olarak belirlenmiştir.
Pivot; 1252
Destek; 1220-1208-1198
Direnç; 1241-1252-1266
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
