06 Ocak 2014 Forex Piyasası Parite ve Emtia Akşam Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Yoğun geçecek haftanın ilk gününde küresel piyasalarda Çin ekonomisine yönelik endişeler gündemde yer alırken, Avrupa kıtasından gelen ekonomik takvim verileri yatırımcıların gündeminde yer aldı. Endekslerde yataya yakın karışık bir seyir izlenirken, TRY’nin Dolar karşısında yeni rekor düşük seviyelere gerilemesi dikkat çekti.
Günün ilk yarısında piyasalarda Euro Bölgesi ve İngiltere için açıklanan hizmet PMI verileri gündemde yer aldı. İspanya, İtalya, Fransa ve Almanya’dan gelen rakamlar karışık bir görünüm ortaya koyarken, İspanya’nın verisinde 54.2 ile son 6 yılın en yüksek değeri okundu. Euro Bölgesi geneli için açıklanan PMI verisi ise tahminlere yakın açıklandı. İngiltere’den gelen hizmet PMI göstergesi ise 58.8 ile tahminlerin altında kalırken, veri sonrasında Sterlin’de değer kayıpları yaşandı. Ancak ada ülkesinin para birimi Dolar karşısında daha sonra kayıplarını geri aldı ve GBP/USD paritesi yönünü yukarı çevirdi. Diğer taraftan İngiltere Maliye Bakanı George Osborne, ülkede 2015’de yapılacak seçimler sonrasında 25 milyar Sterlin tutarında tasarrufa ihtiyaç olacağını ifade etti. Osborne’a göre söz konusu kesintilerin yapılmaması halinde İngiltere ekonomisinde bozulma yeniden geri gelebilir.
Avrupa senası boyunca Altında aşağı yönlü sakin bir seyir gözlemlenirken, ham petrol geride kalan hafta yaşanan düşüşlerden sonra tepki alımları ile yön bulmaya çalıştı. Haftanın ilerleyen günlerinde yayınlanacak kritik veriler öncesine Çin’e yönelik kaygılar ve içerdeki siyasi gerilim, Türk Lirasında kayıpların devam etmesine neden olurken, USD/TRY paritesi bu sabah 2.1944 ile yeni bir rekor kırdı. Repo ve döviz satım ihalelerine devam eden TCMB’nin ise yüksek çıkan enflasyon nedeni ile hükümete bir mektup göndermesi bekleniyor. TCMB %5 olan enflasyon hedefindeki sapmanın nedenlerini ve alınan tedbirleri açıklayacak.
Günün devamında Almanya, Kanada ve ABD’den gelecek veriler gündemde yer alacakken, dünyanın en büyük ekonomisi için açıklanacak ISM imal olmayan PMI verisi dikkatle takip edilecek.
“ABD’de haftanın ilk önemli verisi ISM’den gelecek”
Bugün gelişmiş ülkeler için hizmet sektörüne ilişkin gelecek veriler arasında ABD’nin ISM imal olmayan PMI rakamı, kritik veriler öncesinde piyasalarda sert hareketlerin görülmesine neden olabilir. Ağustos ayında 58.6 seviyesine kadar çıkan veride daha sonraki aylarda geri çekilmeler izlendi ve Kasım’da söz konusu gösterge 52.9’a kadar düştü. Hizmet sektörüne ait olumsuz bu sinyallerin yanında Aralık ayı için açıklanacak bugünkü veride beklentinin 54.6 olduğunu görüyoruz. FED’e yönelik beklentilerin şekillenmesine ve tarım dışı istihdama ilişkin ipuçları verebilecek olması nedeni ile veriyi yakından izlemek faydalı olacaktır. ISM rakamının tahminlerin altında kalması FED’in tahvil alımlarını hızlı bir tempoda azaltabileceği düşüncesine zemin oluşturabilecekken Dolar’da yukarı yönlü hareketler destek bulabilir. Ancak verinin beklentileri karşılamaması halinde ise ABD’nin para biriminde, FED’in gevşek para politikalarından çıkış sürecinde aceleci davranmayacağı beklentisine katkı yapabilir. Bu gibi bir durumda ise ABD’nin para biriminde değer kayıpları gözlemlenebilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Pazartesi
Zaman Haber Beklenti Önceki
15:00 EUR Alman CPI (Aylık) 0.4% 0,2%
15:30 CAD RMPI (Aylık) -1,1% -2,3%
15:58 USD Hizmet PMI 56,0 56,0
17:00 USD Fabrika Siparişleri (Aylık) 1,8% -0,9%
17:00 USD ISM İmal Olmayan İndeks 54,6 53,9
EURUSD ANALİZ
Yükseliş trendi içerisinde yer alan yükseliş kanalının alt noktası olarak gözlemlediğimiz 1,3560 desteğine gün içerisinde yaklaşan ancak bu destek noktasının kırılamaması nedeniyle yeniden yukarı yönlü çıkış gerçekleştiren EURUSD paritesinin gün içi 1,3645-1,3560 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştirdiğini görmekteyiz. Genel görünüm olarak daha net hareketler için bu bandın dışına çıkılmamız gerektiğini ifade edebiliriz. Eğer parite gün içerisinde 1,3645 bariyerini geçemezse yeniden 1,3560 desteğini test etmek isteyecek ve tepki satışları devam edecek mi sorusunun cevabını öğrenmemize katkı sağlayacaktır. Aksi takdirde parite 1,3645 bariyerini geçerek yukarı yönlü çıkışına hız kesmeden devam etmek isteyecek ve yeniden 1,3700 seviyesi üzerinde hareketlerini sürdürmek isteyecektir.
NOT: EURUSD paritesinde tepki satışlarının devam edip etmeyeceği, paritenin 1,3315 seviyesini mi yoksa yeniden 1,3890 seviyesini mi test edeceğine hafta içerisinde açıklanacak makro-ekonomik gelişmeler karar verecektir. Teknik olarak baktığımızda da 1,3560 desteğinin dikkatle takip edilmesi gerektiğini ifade edebiliriz.
Pivot: 1,3645
Destek: 1,3590-1,3560-1,3520
Direnç; 1,3645-1,3675-1,3715
GBP/USD ANALİZ
Dolar endeksinin gün içerisinde 81,00 seviyesi altında tepki satışlarına maruz kalması nedeniyle GBPUSD paritesinin tepki alışlarına maruz kaldığını ve gün içi 1,6336 seviyesinden 1,6386 seviyesine kadar toparlandığını gözlemledik. Şuanda da 1,6377 seviyesinde hareketlerini sürdüren parite için aşağı yönlü baskıların devam ettiğini, 1,6390 ve 1,6430 bariyerleri altında kaldığı müddetçe aşağı yönlü baskısının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz. Eğer parite bu bariyerler altında kalmayı sürdürürse haftaya bakış analizimizde ifade ettiğimiz 1,6250 desteğinin test edilme ihtimali artacaktır. Aksi takdirde yani GBPUSD paritesinin 1,6430 bariyerinin geçmesi durumunda yukarı yönlü hareketler hız kazanması beklenilmektedir ve bu tutum paritenin 1,6500 seviyesinin üzerinde hareketlerin devam etmesine katkı sağlayabilir.
NOT:GBPUSD paritesi için bu hafta çok önemli bir karar haftasıdır. Tepki satışları devam edecek mi? Bu tepki satışları yükseliş trendinin değişmesini sağlayacak mı? Tepki satışları sonlanırsa nereler hedeflenecek gibi soruların cevabını bu haftaki hareketler karar verecektir. Gerek ABD gerekse İngiltere ve Avrupa’dan gelecek olan önemli veriler paritenin son kararını vermesine katkı sağlayacaktır. (Haftaya bakış raporunu ayrıntılı inceleyeniz)
Pivot: 1,6430
Destek; 1,6335-1,6295-1,6250
Direnç; 1,6390-1,6430-1,6480
USD/TRY ANALİZ
Her gün yeni rekor seviyelerine alışık olduğumuz USDTRY paritesi haftanın açılışında da yeni rekor denemesinden başarılı sonuç çıkardı ve yeni rekorunu 2,1944 olarak kaydetmiş oldu. Bu yıl gerek Dolar’daki güçlü senaryo gerekse Türk lirasındaki zayıf seyrin kuru yukarı yönlü çıkış isteğini desteklemesi nedeniyle rekor seviyelerinin değişme potansiyelinin yüksek olduğunu TCMB müdahalelerine rağmen ifade edebiliriz. Özellikle de TCMB’nin sözlü bir müdahale yanlısı olmayışı ve sadece müdahalelerini döviz satımlarla sürdürmesi nedeniyle yeterli bir düşüş gözlemleyemediğimiz kur için günlük yükseliş beklentimiz devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda günün dip noktası olan 2,1725 desteğinin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığımız müddetçe yükseliş baskısının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz.
Pivot: 2,1725
Destek; 2,1800-2,1725-2,1616
Direnç; 2,1944-2,0000-2,2074
USD/JPY ANALİZ
Haftanın açılış gününde USDJPY paritesi Asya seansında gerçekleştirmiş olduğu hareketlerine kaldığı yerden devam etmektedir. Bu hareketi sabah analizimizde de ifade ettiğimiz gibi 104,95 ile 104,14 seviyeleri arasında bant hareketi olarak isimlendirebiliriz. Genel anlamda USDJPY paritesinin günlük seyrini incelediğimizde bant içi hareketlerin işlem stratejisi için uygun olduğunu, bu bağlamda da olası yükselişlerde 104,95 bariyerinin geçilip geçilmemesinin kontrol edilmesi gerektiğini, 104,95 bariyerinin geçilmemesi durumunda yeniden 104,14 seviyesine doğru atak başlatmak isteyeceğini ifade edebiliriz. Aksi takdirde 104,95 bariyeri geçilerek yeniden 105,4*’lı seviyelerde karar aşamasına geçecektir.
Pivot: 104,95
Destek: 104,10-103,76-103,30
Direnç: 104,95-105,40-105,85
HAM PETROL ANALİZ
Gün içerisinde 93,89 seviyesine kadar gerileyen ancak bu gerileme sonrasında yeniden toparlanmaya çalışan ham petrol fiyatları şuanda 94,5*’li seviyelerde hareketlerini sürdürmektedir. Genel anlamda ham petrol fiyatlarını incelediğimizde 95,20 bariyerinin hala daha etkili olduğunu ve bu bariyer altında kaldığı müddetçe düşüş baskısının devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz.
NOT: Ham petrol fiyatları için daha önce gerçekleştirmiş olduğumuz analizlerde önce yükseliş trendinden daha sonra da tepki satışlarından bahsetmiş ve bu beklentilerimiz doğrultusunda hareketlerini sürdüren ham petrolün çok net işlem fırsatları oluşturduğunu gözlemledik. Yeni bir işlem fırsatının oluştuğunu gözlemlediğimiz ham petrol için haftaya bakış analizimizi ayrıntılı incelemenizi tavsiye etmekteyiz.
Pivot; 95,20
Destek: 93,85-93,25-92,40
Direnç:94,70-95,20-95,70
ALTIN ANALİZ
Yeni yıla umutlu bir şekilde başlayan ve 1180 seviyesinden almış olduğu güç ile tepki alışlarını sürdüren Altın fiyatlarının 1240 seviyesi yakınlarında hareketlerine devam ettiği gözlemlenmiştir. Düşüş trendi içerisinde yaşanılan bu tepkinin aslında normal bir işlem hareketi olduğunu bildiğimizi, ancak bu yükselişlerin kendisini 1250-1272 aralığına kadar taşıyabileceğini, 1272 direnci geçilmediği müddetçe orta vadeli düşüş beklentimizin devam ettiğini düşüş trendinden yola çıkarak ifade edebiliriz.
Kısa vadeli olarak incelediğimizde 1232 ve 1226 destek noktaları altın fiyatlarının tepki alışlarına devam edebilmesi için önemli destek noktalarıdır. Eğer altın bu destek noktaları üzerinde kalmayı sürdürürse yukarıda da açıkladığımız gibi tepki alışlarının 1250-1272 arasında devam etme ihtimali güçlenecektir. Aksi takdirde yeniden satış rallisi başlayacak olup 1226 desteği kırılarak 1213 seviyesinin hedeflenmesi kaçınılmaz olacaktır.
Pivot; 1226
Destek: 1232-1226-1213
Direnç: 1246-1253-1272
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
