Gözler ABD’den gelecek olan “Mevcut Konut Satışları” verisinde
21 Şubat 2014 Forex Piyasası Parite ve Emtia Akşam Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Küresel endekslerde günü ilk yarısında ABD’nin imalat sektörüne ilişkin açıklanan tahminlerin üzerindeki verinin etkisi devam ediyor. Avrupa borsaları hafif alıcılı bir seyirde işlem görürken, İngiltere’den açıklanan makro-ekonomik göstergeler sonrasında Serlin’deki sert hareketler dikkat çekti. ABD pay senetlerinin ise haftanın son gününe sakin alımlar ile başlaması bekleniyor.
Günün ilk yarısında İngiltere için açıklanan perakende satış verisinin Ocak ayında öngörülenden daha fazla düşüş kaydetmesi sonrasında kayıplar görüldü. Ancak ada ülkesinin para birimi, İngiltere Merkez Bankası’nın (BOE) bu yılın sonlarında faiz artırımına gidebileceği beklentisinin canlı kalması ile Dolar karşısında kayıplarını çabuk toparladı. Perakende satışlardaki düşüşün büyük kısmının gıda ve giyim talebindeki azalmadan kaynaklandığı görüldü. Diğer taraftan gündemde Ukrayna’daki şiddet olaylarına bağlı gelişmeler yakından izlenirken, ülkede erken seçime gidileceği haberleri basına yansıdı. Avrupa Birliği ülkeleri ise seyahat vizelerini reddetme, toplumsal olaylara müdahale ekipmanlarının ihracatı gibi başlıklarda Ukrayna’ya yaptırım uygulama kararı aldı.
Hafta boyunca gelişmiş ve gelişmekte olan ülkelere yönelik algıdaki değişiklikler piyasalarda etkili olurken, varlık fiyatlarında da sert hareketler gözlemlendi. Bugün ise Kanada ve ABD’den gelecek ekonomik veriler gündemde yer alacakken, Ukrayna’ya ait gelişmeler yakından izlenmeye devam edilecek. Hafta sonu Sydney’de yapılacak ve dünyanın en önde gelen 20 ülkesinin yetkililerini bir araya getirecek olan G-20 toplantısında gelişmekte olan ülkeler ile birlikte Ukrayna’daki olaylarına masaya yatırılması bekleniyor.
“Gözler hafta sonu G-20’ye çevrilecek”
Hafta sonu piyasalar Avustralya’da 20 ülkenin maliye bakanlarını bir araya getirecek olan G-20 toplantısını izleyecek. Gelişmiş ülkelerdeki parasal genişlemenin kısılmasının destekleneceği belirtilen toplantıda, bu süreç içerisinde piyasalar ile merkez bankalarının arasındaki iletişimin güçlü olması gerektiği ifade ediliyor. Ayrıca, gelişmiş ekonomilerden, gelişen ülkelerin ve sermaye akımlarının da dikkate alınmasının isteneceği basına yansıyan haberler arasında yer alıyor. Diğer taraftan global ekonomik büyüme için yeni tedbirlerin nasıl geliştirilebileceği konusu da masadaki gündem maddeleri arasında tartışılacakken, gelişen ülkelerdeki riskler, sermaye çıkışları ile birlikte volatilitenin azaltılması başlıkları da G-20 gündem maddeleri arasında yer alacak.G-20 sonrasında sürpriz sonuçlar çıkması beklenmezken, Pazar günü tamamlanacak toplantı, gelecek hafta için küresel piyasa katılımcıları tarafından dikkatle izlenecek.
“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”
ABD – Mevcut Konut Satışları; Geçen yılın ortalarından itibaren 5 milyonun üzerine çıkan mevcut konut satışları, FED’in para politikasını sıkılaştırmaya başlayabileceği endişelerinin mortgage faizlerini artırması ile yeniden 5 milyonun altına gerilemişti. Haftanın önem derecesi yüksek son ekonomik göstergesi olacak rakam, hem ABD endekslerinde hem de Dolar üzerinde etkili olabileceği için dikkatle izlenecek.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Cuma
Zaman Haber Beklenti Önceki
15:30 CAD Çekirdek CPI (Aylık) 0,1% -0,4%
15:30 CAD Çekirdek Perakende Satışları (Aylık) 0,2% 0,4%
15:30 CAD CPI (Aylık) 0,1% -0,2%
15:30 CAD Perakende Satış (Aylık) -0,5% 0,6%
17:00 USD Mevcut Ev Satışları 4,73M 4,87M
20:45 USD FOMC Üyesi Fisher Konuşması
EURUSD ANALİZ
“Dolar endeksi gün içerisinde kısmi olarak yükseliş gerçekleştirse de ısrarla ifade etmiş olduğumuz kısa vadeli kritik 80,45 direncini bir türlü geçemedi.“
Günün kalanında Dolar’ın daha da güçlü kalabilmesi için (EURUSD paritesinin düşüşlerine devam edebilmesi için) Dolar endeksinin 80,45 direncini geçmesi gerektiğini, aksi takdirde yeniden tepki satışlarına maruz kalabileceğini söyleyebiliriz.
EURUSD paritesini teknik olarak incelediğimizde bugün için 1,3757 seviyesi önemlidir. Eğer parite bu bariyer altında hareketlerini sürdürürse aşağı yönlü hareketlerini devam ettirmek isteyebilir. Böyle bir durumda ilk hedef 1,3680 olarak belirlenmiştir. İlaveten paritede düşüşlerin hızlanabilmesi için 1,3680 destek noktasının aşağı yönlü kırılması gerekmektedir.
Pivot: 1,3756
Destek: 1,3680-1,3650-1,3605
Direnç: 1,3727-1,3757-1,3795
GBP/USD ANALİZ
Bugün TSİ 11:30’da açıklanan İngiltere’nin perakende satışlar ve kamu sektörü net borçlanma verileri sonrasında Sterlin’de sert hareketler gözlemlendi. Ekonomik göstergelerin açıklanmasından hemen önce düşüşe geçen GBP/USD paritesi, olumsuz verileri ile kayıplarını hızlandırdı. Bu gerileme GBPUSD paritesinin 1,6611 seviyesini test etmesini sağlasa da paritenin toparlanması ve 1,6686 seviyesine kadar yükselmesi günün en dikkat çekici hareketi olarak karşımızdadır.
Bugün İngiltere’den gelen olumsuz verilere rağmen, İngiltere Merkez Bankası’nın (BOE), daha önce %7.1’e kadar gerilediği görülen işsizlik oranı nedeni ile faiz artırımına gidebileceği tarihi daha yakına çekebileceği spekülasyonu, Sterlin ’deki kayıpların sorgulanmasına yol açan noktalar arasında yer alıyor. İlaveten aynı zaman diliminde Dolar endeksindeki aşağı yönlü sert hareket de GBPUSD paritesinin yukarı yönlü çıkışını destekleyen en önemli gösterge olarak karşımıza çıkmaktadır.
Gün içi hareketliliğe rağmen GBPUSD paritesinin 1,6695 direncini geçemediğini görmekteyiz. Bu nedenle de günün kalanında 1,6695 direnci dikkatle takip edilmelidir. Eğer parite bu destek noktası altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskısına devam etmek isteyebilir. Bu da paritenin 1,66 seviyesi altında hareketler gerçekleşmesine katkı sağlayabilir. Gün içerisinde yükseliş beklentisi düşüncesine sahip Forex katılımcılarının 1,6695 direncinin geçilmesini beklemesi gerekmektedir.
Pivot: 1,6695
Destek; 1,6630-1,6585-1,6550
Direnç; 1,6695-1,6745–1,6785
USD/TRY ANALİZ
Haftanın son işlem gününde sakin bir şekilde hareketlerini sürdüren ve 2,20 seviyesine yakın fiyat hareketlerini gördüğümüz kur için sabah analizimizde belirttiğimiz teknik seviyelerin hala daha geçerli olduğunu ifade edebiliriz. USDTRY kurunu teknik olarak incelediğimizde 2,1900 destek noktasının önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kalmayı sürdürmesi durumunda 2,2150 seviyesine doğru yeni bir hamlenin gerçekleşebilme ihtimalinin güçlü olduğunu ifade edebiliriz. Ancak 2,19 kırılması durumunda bu ihtimal geçersiz kalacağı gibi gün içi beklentimiz de değişecektir. Bu bağlamda da günün en önemli seviyesi 2,19 olarak belirlenmiştir.
Pivot: 2,1900
Destek; 2,1960-2,1900-2,1840
Direnç; 2,2070-2,2150-2,2200
USD/JPY ANALİZ
Kısa vadeli olarak üçgen formasyonu içerisinde hareketlerini sürdüren USDJPY paritesi 102,60 seviyesini test etse de ilk etapta bu direnç noktasını geçemedi ve 102,25 seviyesine kadar geriledi. Üçgen formasyonunda kanalın alt noktası 101,55, üst noktası 102,60 ve kontrol noktası olarak 102,05 desteği günün en önemli seviyeleridir. Günün kalanında 102,05 seviyesi üzerinde yükseliş beklentisi içerisinde olduğumuz USDJPY paritesinin bu çıkışlarını devam ettirebilmesi için 102,60 direncini geçmesi gerekmektedir. Böyle bir durumda 103,55 seviyesi test edilebilir.
NOT: Formasyonlar mevcut belirli sıkışmaları gösterir. Bu stratejide sıkışma aralıklarından ziyaden sıkışma sonrası hareketlilik daha net işlemlerin oluşmasına katkı sağlar. Bu bağlamda da USDJPY paritesindeki üçgen formasyonunda kanal içi hareketler gerçekleştirmekten ziyade sıkışma sonrasındaki sert hareketler takip edilmelidir. Bu nedenle de 102,60 ile 101,55 seviyeleri dikkatle takip edilmelidir.
Pivot: 102,05
Destek: 102,05-101,55–101,15
Direnç: 102,60-103,10-103,55
HAM PETROL ANALİZ
Ham petrolde günlük grafikte yükseliş kanalı mevcut ve bu kanalın alt noktası 101,05, üst noktası da 103,32 seviyesi olduğunu daha önceki analizimizde sizlerle paylaşmıştık.
ABD’deki hava şartları nedeniyle spekülatif anlamda yükselişlerini sürdüren ham petrol fiyatı, teknik olarak bu yükselişlerinin aşırı alım bölgesinde olduğunu bize göstermekte ve bu durum acaba yeniden kanalın alt noktası test edilir mi sorusunu sormamızı sağlamaktadır.
Bu nedenle de şuanda 102,43 seviyesinde hareketlerini sürdüren ham petrol için kanalın üst noktası günün en önemli seviyesidir. Eğer ham petrol 103,32 direncini geçemezse teknik olarak beklenilen tepki satışları gündeme gelebilir ve bu tutum kanalın alt noktasını hedeflememize katkı sağlayabilir. Bu tutum mevcut yükseliş kanalında tepki satışı olarak nitelendirilebilir. Ancak daha somut düşüşler için 101,05 seviyesi altında günlük kapanışa ihtiyaç olduğunu unutmamak gerekmektedir.
Alternatif olarak gün içi yükseliş baskısı oluşacağını düşünen Forex işlemcilerinin kanalın alt noktası 101,05 desteğinden olası dönüşü ya da 103,32 seviyesinin geçilmesi takip edilmelidir.
Pivot; 103,32
Destek:102,15-101,05-99,95
Direnç: 103,32-104,37-105,50
ALTIN ANALİZ
“Orta vadeli: 1350 seviyesi haftalık grafikte düşüş kanalının üst noktası.“
“Kısa vadeli: 1307 – 1325 arasındaki bant hareketi hala daha devam etmektedir.”
Yukarıda belirttiğimiz açıklamalar üzerinden haftanın son işlem gününe geldik. Özellikle de altın fiyatlarının kısa vadeli 1307 – 1325 arasında sıkışma ilerleyen günlerde altın için daha hareketli günler geçireceğimiz anlamına gelmektedir. Şuan ki durumu “fırtına öncesi sessizlik” olarak düşünebiliriz. Bu bağlamda da işlem stratejileri oluşturmak isteyen Forex yatırımcıları ilgili vadeye göre pozisyonlar alabilir. Günlük işlemlerini sürdüren foreks katılımcıları ise yukarıda belirtmiş olduğumuz bant noktalarını takip ederek yeni stratejiler oluşturabilir. Bu bağlamda da riskini düşük tutmak isteyenler bandın dışında, riskini biraz daha artırmak isteyenler de bant içerisinde işlemler gerçekleştirebilir.
NOT: Altın fiyatlarında gün içi işlem stratejilerini oluşturmak isteyen trader ABD 10 yıllık hazine tahvil faiz oranını inceleyerek ilgili stratejilerini oluşturmalıdır. 2,50 – 3,00 arasında bant hareketi gerçekleştiren faizler şuanda 2,75 seviyelerindedir. Faizlerde yaşanılan yükselişler Altın için negatif, faizlerde yaşanılan düşüşler de ise Altın için pozitif olduğunu ifade edebiliriz.
Pivot; 1307
Destek: 1307-1298-1291
Direnç: 1325-1335-1350
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
