29 Temmuz 2014 Forex Piyasası Parite, Emtia ve Endeks Günlük Analiz
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Küresel piyasalarda önem derecesi yüksek makro-ekonomik veriler ve ABD Merkez Bankası’nın (FED) Çarşamba günü tamamlanacak toplantısının yayınlanacak sonuçları öncesinde, şirket haberleri ve jeopolitik riskler gündemde yer almaya devam ediyor. Ekonomik veri akışının nispeten zayıf olduğu haftanın ilk işlem günüde endekslerde yataya yakın bir seyir izlenirken, bu sabah Asya borsaları Çin’e yönelik beklentiler ile yön arıyor. Yurtiçi piyasalarda tatil sürerken, Salı gününde yatırımcıların gündeminde yine ABD’den gelen rakamlar izlenecek.
“ABD gündemi bekleniyor”
FED’in iki gün sürecek ve Çarşamba günü tamamlanacak Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısı öncesinde piyasalarda büyük şirketlerden gelen haberler ve jeopolitik riskler izlenirken, dünyanın en büyük ekonomisine sahip olan ABD’den gelecek önemli haberler öncesinde global endekslerde görece büyük değişimlerin öne çıkmadığı bir işlem dönemi takip ediliyor. Ukrayna’da düşen Malezya uçağının kara kutularından gelen ilk bilgilere göre, söz konusu uçağın düşürüldüğüne yönelik ipuçları geldiği belirtilirken, İsrail’in Ramazan Bayramı’nın ilk gününde Gazze’yi bombalamaya devam ettiği yönünde haberler basına yansıyor.
Bu gelişmelerin yanında Asya tarafında ise Çin hükümetinin ekonomiye destek vermek için adımlar atacağı yönündeki spekülasyonlar varlık fiyatlarına yön veriyor. Ancak ABD için açıklanacak önem derecesi yüksek ekonomik veriler ve FOMC toplantısı öncesinde dikkatler, dünyanın lokomotif ekonomisi olan ABD üzerinde yoğunlaşıyor. Beklemedeki ev satışları verisinin tahminlerden daha fazla bir düşüşe işaret etmesinin ardından haftanın ikinci işlem gününde, yine konut piyasasına ilişkin veri ve tüketici güveni yatırımcıların merceği altındaki rakamlar arasında yer alacak. Diğer taraftan ABD’li dev şirketler ise yılın ikinci çeyreğine ilişkin faaliyet sonuçlarını açıklamaya devam ediyorlar. Şirket bilançolarına ilişkin daha detaylı bilgi için tıklayınız.
“Ekonomik takvimde öne çıkanlar”
ABD – CB Tüketici Güveni; The Conference Board (CB) tarafından düzenlenen ve ABD’deki tüketicilerin ekonomiye olan güvenlerini veri, Temmuz ayında yapılan anket sonuçlarına dayanacak. ABD ekonomisinin yaklaşık %70’i harcamalara dayalı olduğu için, tüketicilerin ülke ekonomisine dair görüşleri önem taşımaktadır. Haziran ayı için açıklanan rakam 85.2 ile Ocak 2008’den bu yana görülen en yüksek dataya işaret etmişti. CB tüketici güveni verisinin 85.5 olan beklentinin üzerinde gerçekleşmesi halinde Dolar’da yükselişler izlenebilecekken, rakamın tahminlerin altında kalması ABD’nin para biriminde kayıplara yol açabilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Salı
Zaman Haber Beklenti Önceki
09:00 EUR Alman İthalat Fiyat Listesi (Aylık) 0,3% 0,0%
11:30 GBP M4 Para Kaynağı (Aylık) 0,0% -0,1%
11:30 GBP Mortgage Onayları 63K 62K
16:00 USD S&P/CS HPI Bileşik-20 (Yıllık) 9,8% 10,8%
17:00 USD CB Tüketici Güveni 85,5 85,2
EURUSD ANALİZ
EURUSD paritesi yeni haftanın ilk işlem gününde makro-ekonomik verilerin azlığı nedeniyle sakinliğine devam ederek 1,3435 seviyesi çevresinde hareketlerini sürdürmektedir. 150 günlük basit ve üssel hareketli ortalamalar (1,3688 – 1,3630) altında negatif etkisini devam ettirmesini beklediğimiz pariteyi kısa vadeli incelediğimizde dünkü analizimizde de ifade etmiş olduğumuz 1,3455 bariyeri önemini korumaktadır. EURUSD paritesi eğer 1,3455 seviyesi altında hareketlerine devam ederse 1,3395 ve 1,3350 seviyelerine kadar gerileme görülebilir. Tepki alımlarında yer almak isteyen Forex işlemcileri ise 1,3455 direncinin geçilmesini takip etmelidir. Makro-ekonomik olarak günü değerlendirdiğimizde TR saati ile 16:00’da ABD’den gelecek olan S&P/CS HPI Karma ve TR saati ile 17:00’da ABD’den gelecek olan Tüketici Şartları verileri günün en önemli seviyeleri olarak karşımızdadır. Bu veriler paritedeki sakinliğin sona ermesine katkıda bulunabilir.
Pivot: 1,3455
Destek: 1,3395-1,3350-1,3300
Direnç: 1,3455-1,3485-1,3510
GBP/USD ANALİZ
Yeni haftanın ilk işlem gününde yukarı yönlü çıkışını 1,6999 seviyesine kadar devam ettiren ancak 1,7000 seviyesini geçemeyerek kısa vadeli satış baskısını tekrar tekrar görmemizi sağlayan GBPUSD paritesi 1,6970 seviyesi çevresinde yeni günde işlem görmektedir. Orta vadeli olarak 89 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,6889 desteği paritenin mevcut yükselişlerine devam edip etmemesi konusunda önemli bir sinyal niteliğindedir. Bu bağlamda da özellikle orta vadeli alış pozisyonu düşüncesinde olan Forex katılımcıları 89 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,6889 desteğine dikkat etmelidir.
Kısa vadeli olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde 1,7000 bariyeri günün en önemli seviyesi olarak karşımızdadır. Parite eğer bu bariyer altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskısını 1,6889 desteğine kadar devam ettirebilir. Yükselişlerde yer almak isteyen Forex katılımcıları ise 1,7000 direncinin geçilmesini beklemelidir.
Pivot: 1,7000
Destek; 1,6960-1,6920-1,6889
Direnç; 1,7000-1,7040-1,7085
USD/TRY ANALİZ
Yurtiçi piyasaların “Ramazan Bayramı” nedeniyle tatilde oluşu TRY’li kurların yurtdışı makro-ekonomik gelişmelere bağlı olarak hareketlerine devam ettirmesini sağladı. USDTRY kuru 2,0860 destek noktası üzerinde yukarı yönlü çıkışını 2,1000 seviyesi üzerinde devam ettirmeye çalıştı ve yeni haftanın ikinci işlem gününde 2,1000 seviyesinde hareketlerini sürdürmektedir.
Kısa vadeli olarak kuru değerlendirdiğimizde 2,0860 seviyesinin önemli olduğunu ifade edebiliriz. Yurt içi borsalarının “Ramazan Bayramı” nedeniyle tatilde oluşu, kurun özellikle ABD bölgesinden gelecek olan verilere odaklanmasına neden olabilir. Bu bağlamda da ABD’den gelecek olan verilere dikkat etmek gerekir. Kur gelen bu verilerle birlikte 2,0860 seviyesi üzerinde mi yoksa altında mı kalacağına karar vermek isteyebilir. Genel görünüm 2,0860 seviyesi üzerinde pozitif baskının devam etmesi şeklindedir.
Pivot: 2,0860
Destek: 2,0910 – 2,0860 – 2,0780
Direnç: 2,1060 – 2,1142 – 2,1230
USD/JPY ANALİZİ
Bugün başlayıp yarın sona erecek olan Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısı öncesinde Dolar endeksindeki yükseliş ve Yen’in major para birimlerine karşı değer kaybını takiben, USD/JPY paritesinde alımların ön planda olduğu bir görünüm karşımıza çıkıyor. Gün içerisinde Avrupa ve ABD piyasaları açılışındaki tepkilere dikkat edilmelidir.
Teknik olarak incelediğimizde, parite Bollinger orta bandı (101,60) üzerinde kaldığı sürece yukarı yönlü baskıların ağırlık kazanması beklenebilir. Alımlar, 102,10 seviyesinin geçilmesiyle netlik kazanarak kanal üst noktası olan 102,40’ı hedefleyebilir. Bu seviyenin aşılması ise, düşüş kanalının güncelliğini yitirmesi ve alımların kısa vadeli tepki alımı olmaktan çıkmasına katkı sağlayarak, yükseliş baskılarının güç kazanmasına neden olabilir. Bu süreçte olası yükselişlerin 101,40 seviyesi geçilene kadar kısa vadeli olabileceği unutulmamalıdır.
Paritede düşüş yönlü beklenti oluşturabilmek için tepki alımlarının güç kaybetmesiyle birlikte oluşabilecek geri dönüşlerin takibi gerekmektedir. Düşüşlerde 101,60 seviyesinin kırılması, olası satışların devreye girmesinde etkili olabilir.
Pivot: 101,60
Destek: 101,60 – 101,20 – 100,75
Direnç: 102,10 – 102,40 – 102,80
EUR/JPY ANALİZİ
Yen’in bugün başlayacak olan Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısı öncesi major para birimleri karşısında değer kaybettiği görülüyor. Diğer yandan Dolar endeksindeki yukarı yönlü hareketin, muadil para birimi olan Euro’da zayıflamaya yol açmasına rağmen, günün başlangıcında EUR/JPY paritesinde yukarı yönlü baskıların ön planda olduğunu söyleyebiliriz.
Teknik olarak incelediğimizde, düşüş kanalının dip noktası üzerinde yukarı yönlü baskıların etkili olması beklenebilir. Oluşabilecek kısa vadeli tepki alımları, 137,33 seviyesini geçtiği taktirde netlik kazanabilir. Bu süreçte parite için önemli göstergelerden biri olan 200 günlük üssel (exponential) hareketli ortalama (137,77) hedeflenebileceği gibi, bu seviyenin aşılması kanal üst bölgesinin hedeflenmesi için potansiyel oluşturabilir.
Paritede düşüş yönlü beklenti oluşturabilmek için öncelikle 137,33 seviyesinin oluşturabileceği baskı takip edilmelidir. Bu durumda kanal yönlü işlemlerde 136,33 seviyesi hedeflenebilir. Ancak satışların netlik kazanabilmesi için, kanalın kırılması, yani 136,33 seviyesinin güncelliğini kaybetmesi gerekmektedir.
Pivot: 136,33
Destek: 136,33 – 135,30 – 134,60
Direnç: 137,33 – 137,80 – 138,45
HAM PETROL ANALİZİ
Yarın açıklanacak ABD stok verileri öncesinde, ham petrol fiyatının haftanın ikinci gününde de düşüş yaşadığını görüyoruz. Stok verileri yanı sıra, jeopolitik süreç ve bugün başlayacak olan Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) toplantısı öncesi fiyatlamalar etkili olabilir.
Teknik olarak incelediğimizde, Bollinger orta bandı üzerinde bulunan 102,44 seviyesi altında aktif olması beklenen düşüş baskıları, 101,00 seviyesinin kırılmasıyla birlikte netlik kazanabilir. Bu şartla birlikte 99,92 ve 98,74 seviyeleri hedeflenebilecek önemli noktalar olarak karşımıza çıkmaktadır.
Ham petrolde yükseliş yönlü beklentisi olan forex katılımcılarının 101,00 bölgesinden gerçekleşebilecek dönüşleri takip etmeleri gerekmektedir. Temek faktörlerin desteğiyle birlikte oluşabilecek bu durumda, 102,44 seviyesi hedeflenebileceği gibi, daha kalıcı beklentiler için bu seviyenin aşılması gerekmektedir.
Pivot: 102,44
Destek: 101,00 – 99,92 – 98,74
Direnç: 102,44 – 103,35 – 104,28
ALTIN ANALİZ
1345 seviyesinden başlatmış olduğu satıcılı seyrini 1285 seviyesi ile sınırlandıran Altın fiyatı, alıcılar için son kale olarak ifade ettiğimiz 1285 destek noktasını kıramadığı için yukarı yönlü önemli bir atak gerçekleştirmiş ve bu çıkışını 1309 seviyesine kadar taşımıştır.
Peki, bu çıkış devamını getirecek mi? 1285 seviyesi dönüş için önemli bir sinyal mi?
Bütün bu soruların cevabı teknik olarak verilebilir. Ancak piyasaların makro-ekonomik verilere odaklanışı ve buna bağlı olarak dalgalanmalar içerisinde olması gün içi işlem gerçekleştiren Forex işlemciler için temel gelişmelerin daha fazla dikkate alınmasına neden olmaktadır. Teknik olarak beklentilerimiz ayrıntıları ile haftaya bakış analizimizde sizlerle paylaşılmıştır.
Kısa vadeli olarak Altın fiyatını incelediğimizde 1285 destek noktası önemini korumaktadır. Altın fiyatı eğer 1285 destek noktası üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü hareketlerini 1310 – 1318 seviyeleri olarak devam ettirebilir. Ancak unutulmaması gerekir ki şuan ki bu yükselişler mevcut düşüş trendi içerisindeki tepki işlemleridir. Bu bağlamda da alım pozisyonlarında ısrarcı olmamalı ve muhakkak işlemlerimizde zararı durdur seviyeleri belirlemeliyiz.
Pivot: 1285
Destek:1300 – 1294 – 1285
Direnç: 1309 – 1318 – 1325
DAX30 ANALİZİ
Açılış : 9652
En yüksek : 9675
En düşük : 9528
Kapanış : 9617
DAX30 dünkü işlemlerde 9535 desteğinin altına sarktı, kapanış 9600 seviyesi üzerinde gerçekleşti. Günlük grafikte dip seviyeler giderek daha alt seviyelerde oluşmaya başladı. Bu durum düşüş trendine işaret ediyor. 9750 seviyesi aşılmadan endeks düşüş trendinden kurtuldu diyemeyiz. Bugün için ilk destek 9600 seviyesinde. 9600 seviyesi üzerinde kalınabilirse 9700 seviyesi denenecektir. Bugünkü işlemlerde tekrar 9535 seviyesi altına inerse geri çekilme güç kazanabilir.
Pivot : 9606
Destek:9600-9535-9500
Direnç: 9691-9750-9800
S&P500 ANALİZİ
Açılış : 1971
En yüksek : 1975
En düşük : 1960
Kapanış : 1972
Endeksin gün içinde 1960 seviyesine kadar gerilemesi zirvedeki görünüm içi çok pozitif değil fakat gün sonu kapanışın 1970 seviyesi üzerinde olması alıcıların kolay pes etmediğine işaret ediyor. Bugünkü işlemlerde ilk direnç eski zirve olan 1977 seviyesi. Bu seviye aşılabilirse 1990 seviyesine doğru hareket yaşanabilir. Gün sonu kapanış 1960 seviyesi altında gerçekleşirse yükseliş hareketi tekrar sorgulanacaktır.
Pivot : 1969
Destek:1968-1964-1957
Direnç: 1977-1980-1987
“GCM Forex Günlük Bülteni Hazırlayanlar”
Araştırma Müdürü: Erdoğan TURAN – “S&P500 ve Dax30 Analizi”
Başanalist: Kudret AYYILDIR– “EURUSD, GBPUSD, USDTRY ve Altın Analizi”
Analist: Sermet DOGAN– “Makro-Ekonomik Gelişmeler ve Ekonomik Takvim”
Yardımcı Analist: Umut TUNCER– ” USDJPY, EURJPY ve Ham Petrol Analizi”
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
