Altın’da Yükselişlere Var mısın Yok musun?

KUDRET AYYILDIR | 05 Kasım 2012 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

EUR/USD ANALİZ

Haftanın açılış günü EUR/USD paritesi Cuma günü gerçekleştirdiği satıcılı seyre ilaveten gün içi düşüşlerine devam etmek istedi ve gün içerisinde 1,2776 seviyesine kadar geriledi. EUR/USD paritesinin bu düşüşüne İspanya’daki işsizlik değişimindeki olumsuz sonucun katkı sağladığını söyleyebiliriz. Teknik olarak baktığımızda EUR/USD paritesi için 1,2840 seviyesinin önemli olduğunu, bu direnç noktası geçilmediği müddetçe aşağı yönlü baskısının devam edilmesi beklenilmektedir. Diğer yandan uzun bir süredir kritik bir destek olarak belirlediğimiz 1,2750 desteğine de yaklaşmış bulunmaktayız. Uzun vadeli olarak düşüşlerin devam edip etmeyeceğine karar verecek olan bu desteği dikkatle takip etmemiz ve yarın ki seçim sonucunu da değerlendirmemiz gerekmektedir. Gün içi baktığımızda G20 zirvesine ilaveten Fransa’nın sabit faizli bono ihalesi ve ABD’den ISM imal olmayan indeks verisi yer almaktadır. Bu veriler de parite üzeride gün içi etkili olması beklenilmektedir.

NOT: EUR/USD paritesinde düşüşler devam edecek mi sorusuna garantici olarak öncelikle günlük kapanışını 200 günlük basit hareketli ortalama olan 1,2828 seviyesi altında gerçekleştirmesini, daha sonra da 1,2750 desteğini kırılmasının beklenmesi gerektiğini söyleyebiliriz. Bu şartlar sağlandığı takdirde kısa vadeli 1,2660 orta vadeli 1,2475 seviyelerinin hedefleneceğini söyleyebiliriz.

Pivot: 1,2840

Destek; 1,2775-1,2750-1,2700

Direnç; 1,2815-1,2840-1,2860

GBP/USD ANALİZ

Almanya tahvilleri, Yunanistan’ın Euro’da kalması için gereken kemer sıkma tedbirlerinin oylamasına hazırlanması ile birlikte değer kazandı. Bu hareket sonucu, iki yıl vadeli Alman tahvillerinin faizi iki aydır ilk kez sıfır seviyesinin altına indi. On yıl vadeli Almanya tahvillerinin faizi dört haftayı aşkın sürenin en düşük seviyesine indi. Yunanistan Başbakanı Antonis Samaras, 7 Kasım’da oylanacak kemer sıkma tedbirleri arasında yer alan ücret ve emekli maaşı kesintilerinin son kez olacağını kaydetti. Almanya’da Sentix araştırma enstitüsünün bugün açıklayacağı Euro Bölgesi ekonomik beklenti göstergesinin, Bloomberg’in anketine katılan 11 ekonomistin tahmin medyanına göre, Ekim ayında, eksi 22.2’den eksi 21’e yükselmesi bekleniyor.

GBP/USD paritesi haftanın açılış gününde EUR/USD paritesindeki kısmi düşüşlerden etkilenerek gün içi düşüşlerine devam ederken bir yandan da İngiltere’den olumsuz gelen İmalat PMI verisi ile var olan düşüşlerine devam etti. PMI verisindeki negatiflilikle beraber gün içi 1,5960 seviyesine kadar gerileyen GBP/USD paritesi şuanda 1,5971 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda 1,6037 seviyesinin önemli olduğunu, bu direnç altında kaldığı müddetçe düşüşlerin devam edeceğini söyleyebiliriz. Yükselişlerde yer almak isteyenlerin 1,6037 direncinin geçilmesini beklemesi gerekmektedir.

Pivot: 1,6037

Destek; 1,5955-1,5930-1,5900

Direnç; 1,6005-1,6037-1,6080

USD/TRY ANALİZ

Türkiye, uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings’in ülkenin kredi notunu, ekonomik risklerin azaldığı ve hükümet borçlarının düştüğünü kaydederek bir basamak yükseltmesi sonucu, 1994’ten bu yana ilk defa yatırım yapılabilir seviyede kredi notuna sahip oldu. Açıklama sonrası, tahvil faizleri 2005’ten bu yana en düşük seviyesine indi. Fitch Türkiye’nin döviz cinsinden kredi notunu “BB+”dan “BBB-“ye yükseltti ve not görünümünü “durağan” olarak belirledi. Açıklamanın ardından Lira tahvilleri ve hisse sentleri ralli yaptı.

Uzun bir süredir Kredi derecelendirme kuruluşlarından Türkiye için pozitif açıklamalar gelmiş ve özellikle de kredi notunun artırılacağına ilişkin bilgiler verilmişti. Geçen hafta verilen bu bilgilerle birlikte haftanın açılış günü kredi derecelendirme kuruluşu Fitch’in, Türkiye’nin kredi notunu BB+’dan BBB’ye yükseltmesi parite üzerinde sert satış baskısının oluşmasına ve USD/TRY paritesinin 1,7798 seviyesine kadar gerilemesine neden oldu. Ayrıca Fitch Türkiye ekonomisi hakkında yumuşak inişin gerçekleştiğini, büyüme orta vadeli görünümü desteklediğini, not artırımı kararının da mali dengelerdeki iyileşmenin etkili olduğunu belirtti.

Türkiye’den gelen olumsuz ÜFE ve TÜFE verilerine rağmen piyasaların not artırımı sonrasında paritede satış baskısının oluşturduğunu, bu nedenle de 1,7798 seviyesine kadar gerileyen parite için 1,7730 desteğinin kritik olduğunu söyleyebiliriz. Eğer parite bütün bu pozitiflikle beraber 1,7730 desteğini kırabilirse uzun bir süredir devam eden bandın kırıldığını ve uzun vadeli düşüş baskısının oluşacağını söyleyebiliriz. Ancak eğer parite düşüşlerini 1,7730 ile sınırlandırmak isterse uzun bir süredir devam eden kanal içi hareketlerin devam etmesi kaçınılmaz olacaktır. Böyle bir durumda da yükseliş beklentisine olan inancın artması ve paritenin 1,8350 direncine doğru atak başlatması gözlemlenebilir. Bu nedenle de 1,7730 desteği dikkatle takip etmeli ve kanalın kırılıp kırılmamasına göre uygun işlem stratejisi oluşturulmalıdır.

Pivot: 1,7915

Destek; 1,7790-1,7760-1,7730

Direnç; 1,7915-1,7960-1,7990

USD/JPY ANALİZ

Haftanın son işlem günü olumlu gelen tarım dışı istihdam verisi ile yükselişe geçen USD/JPY paritesi 80,66 ile yukarı yönlü hareketini sınırlandırmış, bu sınırlama sonrasında aşağı yönlü hareketlerine devam ederek haftanın açılış günü 80,19 seviyesine kadar gerileme gözlemlenmiştir. Genel olarak baktığımızda 80,66 – 80,10 seviyeleri arasında gün içi bant hareketin olduğunu sabah analizimizde sizlerle paylaşmıştık. Bu bant noktalarının güncelliğini koruduğunu ve özellikle de 80,10 desteğinin kırılması durumunda aşağı yönlü sert hareketlerinin oluşma ihtimalinin artacağını söyleyebiliriz. Gün içerisinde TR saati ile 17,00’de ABD’den gelecek olan ISM imal olmayan indeks verisinin gün içi en önemli veri olduğunu, bu nedenle de gelecek olan sonucun parite üzerinde sert hareketlere maruz kalabileceğini söyleyebiliriz.

Pivot: 80,66

Destek: 80,10-79,85-79,65

Direnç: 80,66-80,90-81,15

HAM PETROL ANALİZİ

Sandy kasırgası nedeniyle bazı rafinerilerinin tahribat gördüğü ve bu tahribatların halen daha giderilmemesiyle rafinerilerin çalışmadığını, bu nedenle de ham petrol fiyatlarının gün içi 84,35 seviyesine kadar gerilediği görülmektedir. Şuanda da 85 seviyesinde hareketlerini sürdüren ham petrol fiyatları için gün içi 85,95 direncinin önemli olduğunu, bu direnç altında gün içi düşüşlerine devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Eğer ham petrol 85,95 direnci altında hareketlerine devam etmek isterse gün içi 84,00 ve 83,50 seviyelerinin hedefleneceğini söyleyebiliriz. Aksi takdirde yani ham petrol fiyatlarının gün içi 85,95 direncini geçmesi durumunda alıcıların kısmi bir şekilde etkili olacağını, bu nedenle de ham petrol fiyatlarının 87,40 seviyesine kadar çıkış gerçekleştirme ihtimalinin oluşması gözlemlenebilir. Bu nedenle de gün içi 85,95 seviyesi dikkatle takip edilmelidir.