18-22 Mart 2013 Forex Piyasası Haftaya Bakış Analizi

KUDRET AYYILDIR | 18 Mart 2013 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

Ekonomik Takvim bölümüne aşağıdaki adresten ulaşabilirsiniz.

http://www.gcmforex.com/Ekonomik-Takvim/

Makro-Ekonomik Gelişmeler

Geride bıraktığımız hafta piyasalar açıklanan makro-ekonomik veriler neticesinde hareketlerine devam etti ve haftayı noktaladı. Haftanın en dikkat çekici haberleri ise ABD verilerinde önem derecesi yüksek verilerin olumlu gelmesidir. Özellikle de daha önceki haftalarda olumlu gelen Tarım dışı istihdam ve işsizlik oranı verilerine ilaveten geçen hafta da olumlu gelen istihdam talepleri ve perakende satış rakamları piyasalarda net hareketlerin oluşmasını sağladı. Buna ilaveten AB maliye bakanları toplanarak Euro bölgesi bazı ülkelerin ekonomik sorunlarını çözmek için ortak bir karar almak istemektedir. Özellikle de bu sıralar en gündemde olan ülke de Güney Kıbrıs olarak belirlenmiştir.

Bu haftanın gündemine baktığımızda makro-ekonomik verilerin yoğunluğu piyasaların temel faktörlerden dolayı sert hareketlere maruz kalma ihtimalini güçlendirmektedir. Haftanın en önemli verilerine baktığımızda İngiltere bölgesi enflasyon verileri, ABD bölgesi FED faiz oranı ve FED başkanı Bernanke’nin yapacağı konuşma, Euro bölgesi içinse PMI verilerine ilaveten Fransa, İspanya ve İtalya gibi ülkelerin tahvil ihaleleri piyasalarda sert hareketlerin oluşmasına katkı sağlayacaktır.

EUR/USD TEKNİK ANALİZ

1,2875 seviyesi KRİTİK!

Geride bıraktığımız hafta gerek Euro gerekse ABD bölgesinden gelen veriler neticesinde yukarı yönlü tepki gerçekleştiren EUR/USD paritesi haftayı 1,30 seviyesi üzerinde 1,3075 seviyesinde kapatsa da hafta sonu Güney Kıbrıs ile ilgili yapılan toplantılarda elde edilen sonuçların Rumlar için olumsuzluk ifadesi ve Rumların özellikle Rum bankalarındaki mevduat hesaplarına getirilen vergi yükümlülüğü, Rumların bankamatiklere akın etmesine neden oldu. Bu gelişmelerin Forex piyasasına katkısına baktığımızda geçen haftayı 1,3075 seviyesinde kapatan EUR/USD paritesi bu haftayı 1,2909 seviyesinde açarak önemli bir boşluk oluşmasını sağladı.

Teknik olarak baktığımızda günlük grafikte 200 günlük basit hareketli ortalama, haftalık grafikte ise fibonacci %50’lik düzeltme noktası olan 1,2875 seviyesi paritenin var olan düşüşlerinin devam edip etmeyeceği konusunda bize sinyaller vermektedir. Eğer parite 1,2875 desteğini gün içi kırar ve günlük kapanışını 1,2875 seviyesinin altında gerçekleştirirse satış baskısının devam edeceğini net bir şekilde söyleyebiliriz. Böyle bir durumda da EUR/USD paritesinde 1,2655 ilk hedef olarak belirlenmiştir. Ancak eğer EUR/USD paritesi 1,2875 desteği üzerinde kalır ve bu seviye üzerinde günlük kapanışlarına devam ederse geçtiğimiz haftanın zirve noktası olan 1,3105 yeniden hedeflenmek isteyecektir.

NOT: Euro bölgesi ülkelerinden Güney Kıbrıs nedeniyle gerçekleşen boşluğun yeniden telafi edilmesine istinaden paritenin tekrar kendisini 1,30 seviyesi üzerine çıkmasının sürpriz olmaması gerektiğini, piyasaların her zaman bu boşluğu doldurmak isteyeceğini söyleyebiliriz. Bu boşluğu doldurmak için de temel ekonomik gelişmeleri dikkatle takip etmek gerekmektedir.

Pivot: 1,3170

Destek; 1,2875-1,2750-1,2655

Direnç; 1,3170-1,3260-1,3366

GBP/USD TEKNİK ANALİZ

EUR/USD paritesinde olduğu gibi GBP/USD paritesinde de belirli düşüşlerden sonra geçtiğimiz hafta tepki alışlarına maruz kaldığını ve hafta içinde 1,5175 seviyesine kadar çıkış gerçekleştirdiğini görmekteyiz. Bu çıkıştan sonra tekrar gerileyen ve 1,5110 seviyesinde haftayı kapatan GBP/USD paritesi şuanda da bu seviyeye yakın hareketine devam etmektedir. Genel olarak baktığımızda düşüş baskısının devam ettiği GBP/USD paritesi için yaşanılacak olası tepki alışlarının kısa vadeli alıcı fırsatı olduğunu belirttiğimiz gibi asıl fırsatın bu yükselişleri orta ve uzun vadeli satış fırsatı olarak değerlendirilmekten geçtiğini görmekteyiz. Bu bağlamda karşımıza ilk çıkacak önemli bariyer olarak gördüğümüz 1,5245 direnci geçmektedir. Eğer parte hafta içinde bu dirence kadar yükselir ancak bu seviyeyi geçemezse satış baskısına maruz kalmasını ve yeniden 1,48**’li seviyeyi test etmesini bekleyebiliriz. 1,5245 direncini geçmesi durumunda ise tepki alışlarının devam etme ihtimali artacaktır ve bu durum pariteyi 1,5350 seviyesine kadar çıkartmak isteyecektir.

Pivot: 1,5530

Destek; 1,5000-1,4880-1,4780

Direnç; 1,5245-1,5350-1,5530

USD/TRY TEKNİK ANALİZ

Önce 1,7350 daha sonra da 1,7690 desteklerinden almış olduğu güçle yukarı yönlü hareketlerini sürdüren USD/TRY paritesi geride bıraktığımız hafta 1,8162 seviyesine kadar yükselmiş ve bu yükseliş sonrası kısmi satış baskısına maruz kaldığını ve haftayı da 1,8053 seviyesinde kapattığını görmekteyiz. Yeni hafta ile birlikte yükselişlerle açılan USD/TRY paritesi şuanda geçtiğimiz haftanın zirvesi 1,8162 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda USD/TRY paritesinin 1,7690 ile 1,8300 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştirdiğini, bu aralığın dışına çıkılması ile daha sert hareketlerin oluşabileceğini söyleyebiliriz. Eğer USD/TRY paritesi özellikle de 1,83 seviyesinin üzerine çıkabilirse 1,85 ve 1,88 seviyeleri gündeme gelecektir. Orta vadeli yükseliş trendi içinde hareketlerin devam ettiğini gözlemlediğimiz parite de 1,83 direncinin geçilme ihtimalinin daha kuvvetli olduğunu söyleyebiliriz.

Pivot: 1,7690

Destek; 1,7690-1,7450-1,7350

Direnç; 1,8300-1,8500-1,8650

USD/JPY TEKNİK ANALİZ

Piyasalar yeni BOJ başkanını beklemektedir.

USD/JPY paritesi geride bıraktığımız hafta özellikle de Yen’in değerlenmesi neticesinde satış baskısına maruz kalmış ve bu satış baskısı sonucunda hafta içi 95,07 seviyesine kadar gerilemiş ve kapanışını 95,27 seviyesinde gerçekleştirmişti. EUR/USD paritesinin açılışta boşlukla açılması ve özellikle de EUR/USD ile USD/JPY paritesindeki güçlü korelasyon USD/JPY paritesinin de açılışta boşluk ile açılmasını sağladı. Bu nedenle de 95,27 seviyesinde haftayı kapatan parite açılışını 94,60 ile gerçekleştirdi. Şuanda da 94,70 seviyesinde hareketlerine devam eden parite de Nisan ayında görev süresi dolacak olan BOJ başkanı Shirakawa’nın bu hafta da görevini yeni başkana devredeceğini göreceğiz. Bu başkan da tıpkı Japonya başbakanı Abe gibi parasal genişleme müdahalelerine katkı sağlayacak ve ülke ekonomisi sorunlarını düzeltecek adımları kolay bir şekilde atacak bir başkan olarak seçilmektedir. Bu da Yen üzerinde değer kayıplarının oluşmasını ve paritenin yeniden alış baskısına maruz kalmasını sağlamaktadır.

Teknik olarak baktığımızda 93,78 seviyesinin hem fibonacci %50’lik düzeltme noktası hem de günlük grafikteki yükseliş kanalının alt noktası olduğunu görmekteyiz. Eğer parite bu destek üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü hareketlerin daha rahat olacağını ve bu yükselişlerin USD/JPY paritesini 96,70 başta olmak şartıyla 100 seviyesini hedeflemesinin kaçınılmaz olduğunu söyleyebiliriz. Ancak eğer parite 93,78 desteğini aşağı yönlü kırar ve günlük kapanışını bu seviye altında gerçekleştirirse tepki satışlarının devam edeceğini ve bu durumda paritenin 90,86 seviyesine yeniden gerileyebileceğini söyleyebiliriz.

Pivot: 93,78

Destek: 93,78-92,25-90,86

Direnç: 95,32-96,72-98,80

HAM PETROL TEKNİK ANALİZ

Ham petrol 89,30 desteği üzerinde tutunmayı sürdürmektedir.

Gerek haftaya bakış gerekse günlük analizlerde özellikle 89,30 desteğinin önemli bir seviye olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe yükseliş baskısının devam edeceğini sizlerle paylaşmış ve bu desteğin öneminden söz etmiştik. Daha önce defalarca test ettiği ancak kıramadığı için tekrar yükselmesini sürdürdüğünü gözlemlediğimiz ham petrol fiyatları geçtiğimiz hafta 93,81 seviyesine kadar yükseldiğini görebiliyoruz. Genel anlamda baktığımızda 89,30 desteğinin yükselişlerin devamı için önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe 100 dolar seviyesinin hedef olarak vurgulayabileceğimizi net bir şekilde söyleyebiliriz.

Pivot; 89,30

Destek:90,18-89,30-86,67

Direnç: 94,88-96,50-98,20

ALTIN TEKNİK ANALİZ

FED toplantısı Altın’da yeni bir başlangıç yapabilir.

Tarım dışı istihdam ve İşsizlik oranı verisi ile başlayan olumlu ABD verileri geçtiğimiz hafta gelen olumlu Perakende satışları ve İstihdam talepleri ile devam ederek ABD ekonomisi için olumlu bir gidişin oluştuğunu gözlemleyebiliyoruz. Altın’da yükselişlerin devam edebilmesi için gerekli şartlara baktığımızda özellikle FED’in düşük faiz ve para politikasına ihtiyacı olduğunu, bu nedenle de parasal genişlemenin devam etmesinin kaçınılmaz olacağını söyleyebiliriz. Bu hafta da FED toplantısından parasal genişleme ile ilgili çıkacak sonuç Altın fiyatlarının seyrini etkileyecektir. Genel anlamda hafta içi yaşanılan hareketler ve gelen haberlerle 1600 seviyesini geçemeyen Altın hafta sonu Güney Kıbrıs ile ilgili yaşanan gelişmeler nedeniyle yeni haftayı 1600 üzerinde geçirdiğini ve bu haberin Altın fiyatlarını açılış ile birlikte 1608 seviyesine kadar taşıdığını görmekteyiz.

Teknik olarak baktığımızda daha önce test ettiği ve ancak kıramadığı 1554 desteğinin ilk etapta önemli olduğunu, bu destek altında ise son bariyer olarak son 2 yılın dip noktası olan 1522 seviyesinin önemli olduğunu söyleyebiliriz. Altın bu destek noktaları üzerinde kaldığı müddetçe yükselişlerine devam etmesi gerektiğini ve 1626 ile 1674 seviyelerini hedeflemek isteyeceğini söyleyebiliriz. Eğer FED parasal genişleme azalacak ya da bitecek şeklinde herhangi bir açıklama yapacak olursa Altın fiyatları bu yükseliş öncesi yeniden 1554 seviyesini test etmek isteyebilir. Diğer durumlarda yükseliş beklentisi içinde olduğumuz altın çıkışlarını sürdürmek isteyecektir.

Pivot; 1522

Destek: 1554-1522-1497

Direnç; 1626-1653-1674