“Gözler TCMB’den çıkacak sonuçlarda”
28 Ocak 2014 Forex Piyasası Parite ve Emtia Akşam Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Küresel piyasalarda gelişmekte olan ülkeler dikkatle takip edilmeye devam edilirken, yurtiçinde TCMB gündemin öncelikli maddesi olarak dikkat çekiyor. Avrupa endeksleri son günlerdeki kayıplarından sonra genel olarak alıcılı bir seyir izlerken, ABD’den açıklanan ekonomik veriler Dolar üzerinde etkili oldu.
Yurtiçinde TCMB’nin enflasyon raporu ve Para Politikası Komitesi’nin (PPK) 21 Aralık’ta gerçekleştirdiği toplantının tutanakları ile birlikte Başkan Erdem Başçı’nın ifadeleri izlendi. Dikkatler bu gece yapılacak olağan üstü toplantıda yoğunlaşırken, Banka’nın faiz koridorunun üst bandını 100 ile 500 puan arasında artırabileceği yönünde beklentiler basında yer alıyor.
“Son söz TCMB’de”
Erdem Başçı’nın konuşmalarından sonra Merkez Bankası’nın faiz koridorunun üst bandını yükseltmesine kesin gözü ile bakılırken, artırımın ne kadar olacağı merakla bekleniyor. Ancak ağırlıklı olarak 200 baz puanlık bir artış olabileceğinin öne çıktığını ifade edebiliriz. Bu paralelde ise 200 puanın altındaki artışlar beklentileri karşılamamış olabileceği için TRY’nin dün elde ettiği kazanımların ardından tepki ile sert kayıplar yaşamasına yol açabilir. 200-300 baz puanlık artışlar dün TCMB’nin Ara Toplantı duyurusundan sonraki düşüşlerde fiyatlanmış olabileceği için bu noktada PPK’nin açıklamalarında vereceği ipuçları önem taşıyacaktır. 300 baz puanın üzerindeki artırımlar ise TRY’nin dünkü kazanımlarını bir süre daha taşıyabilmesini ve para biriminin değer kazanmasını sağlayabilir. Bunun yanında Merkez Bankası’nın geç likidite penceresi olarak bilinen ve Erdem Başçı’nın bugünkü konuşmasına değindiği söz konusu oran da, olası artırımlar için yakından izlenmeli.
“ABD’de verileri Dolar’da kayıplara yol açtı”
Bugün ABD’den açıklanan dayanıklı mal siparişleri verileri beklentilerin oldukça altında gerçekleşerek, Aralık ayında ekonominin olumsuz bir seyir izlediğine işaret etti. Dayanıklı ve çekirdek dayanıklı mal siparişlerinin ikisinde de daralmaya işaret eden rakamlar, ABD’deki son yılların en soğuk hava koşullarından da etkilendi. Ancak verilerin son 5 ayın en kötüsüne işaret etmesi, söz konusu seyrin geçici olmayabileceği yönünde değerlendirilebilir. Rakamların yayınlanmasının ardından Dolar’da kayıplar görüldü ve EUR/USD, GBP/USD gibi pariteler yükseliş kaydetti.
“Tüketici güveni nasıl gelecek?”
Günün devamında dünyanın en büyük ekonomisinden tüketici güveni verisi açıklanacak ve ekonomisinin büyük bir kısmı tüketim harcamalarına dayalı olan ABD için yakından izlenecek. Ancak dayanıklı mal siparişleri ile bu veriyi ilişkilendirmenin yanlış olacağını öncelikle belirtmekte fayda var. Dayanıklı mal siparişleri verileri Aralık ayına ait bilgiler verirken, tüketici güveni rakamı içinde bulunulan ayın son Perşembe günü açıklanmaktadır. Dolayısı ile faklı dönemlere işaret eden bu rakamları birbirleri ile ilişkilendirmek ilk etapta doğru olmayacaktır. Ancak 78.3 olarak beklenen tüketici güveni endeksinin tahminlerin altında gerçekleşmesi, dayanıklı mal siparişleri verisi ile Aralık ayından sonra Ocak’ta da ekonominin sağlığına ilişkin olumsuz işaret verdiği şeklinde yorumlanabilir ve Dolar’da kayıpların devamına yol açabilir. Ancak tahminlerin üzerinde gelecek bir tüketici güveni verisi ABD’nin para biriminin kayıplarının bir kısmını geri almasına destek verebilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Salı
Zaman Haber Beklenti Önceki
17:00 USD Tüketici Güveni 78,3 78,1
00:00 TRY TCMB “Ara Toplantı” Kararı
EURUSD ANALİZ
Gün içerisinde ABD’den gelen verilerdeki olumsuz sonuç Dolar endeksi üzerinde negatif bir etki yaratırken EURUSD paritesinin bollinger bandının orta noktası olan 1,3629 desteğinden güç alarak yukarı yönlü hareketler gerçekleştirdiğini ve 1,3687 seviyesini test ettiğini gözlemledik. Teknik olarak baktığımızda 1,3629 ile 1,3710 seviyeleri arasında hareketlerini sürdüren EURUSD paritesinde gününde devamında daha net hareketleri sürdürebilmesi için belirlemiş olduğumuz bandın dışına çıkılmasını beklememiz gerektiğini söyleyebiliriz. Bu bağlamda 1,3710 direncinin geçilmesi ile 1,3750 ve 1,3790 seviyesi hedeflenmek isterken 1,3629 desteğinin aşağı yönlü kırılması ile haftaya bakış analizimizde ifade ettiğimiz 1,3490 desteği yeniden gündemimizde yer alacaktır. İlaveten gün içerisinde 1,3710 direnci altında satış baskısının devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz.
Pivot: 1,3710
Destek: 1,3650-1,3629-1,3580
Direnç; 1,3710-1,3750-1,3790
GBP/USD ANALİZ
ABD’den gelen veriler sonrasında yukarı yönlü çıkışlarını sürdüren ve bu çıkışlarla gün içi zirve noktası olan 1,6625 seviyesine yaklaşan GBPUSD paritesi şuanda 1,6604 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde günün zirve noktası olan 1,6625 bariyerinin dikkatle takip edilmesi gerektiğini, bu bariyer geçilmediği müddetçe günün kalanında aşağı yönlü baskının devam etmek isteyeceğini, yükselişlerin devam edebilmesi için de 1,6625 direncinin geçilmesi gerektiğini söyleyebiliriz.
Pivot: 1,6625
Destek; 1,6570-1,6535-1,6490
Direnç; 1,6625-1,6666-1,6700
USD/TRY ANALİZ
“Gözler TCMB’den çıkacak sonuçlarda”
TCMB’nin olası Faiz artırımı düşüncesi ile değerlenen Türk lirası USDTRY kurunun 2,39 seviyesinden satış baskısına maruz kalmasını sağladı ve bu tutum kurun 2,2532 seviyesine kadar gerilemesine destek oldu. Bugün PPK’nın ara toplantı gerçekleştirecek olması ve sonucun TRY üzerinde sert hareketlere maruz kalması EURTRY ve USDTRY gibi kurlarda sert hareketlerin oluşmasına destek olmaktadır.
NOT: GCM Forex olarak 00:00’da gerçekleştirilecek olan bu açıklamaların sonucunu ve piyasa etkisini “GCM Metatrader – Haberler” ekranında sizlerle paylaşacak olup TRY pozisyonlarınızın seyri açısından size destek olacağını ifade edebiliriz.
Genel anlamda kuru incelediğimizde bu düşüşün yükseliş trendindeki düzeltme olduğunu bilmemiz gerektiğini net bir şekilde söyleyebiliriz. Tepki satışları devam edecek mi sorunun cevabına gelecek olursak 2,2460 desteğinin dikkatle takip edilmesi gerektiğini, bu destek noktasının kırılması durumunda tepki satışlarının kuru 2,1575 seviyesine doğru devam ettirme ihtimalinin olduğunu ifade edebiliriz.
Şuanda da 2,2460 ile 2,3500 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştiren USDTRY kuru için 2,3035 seviyesi kontrol noktası olarak karşımıza çıkmaktadır. Bandın hangi noktasına gideceği kararını kontrol noktasına göre belirleyebilir ve yeni stratejiler oluşturulabilir. Özellikle de bandın alt noktası olan 2,2460 desteği gün içerisinde dikkatle takip edilmesi gerekilmektedir.
Pivot: 2,3035
Destek;2,2460-2,2320-2,2154
Direnç; 2,2835-2,3035-2,3300
USD/JPY ANALİZ
USDJPY paritesi gün içerisinde her ne kadar yukarı yönlü çıkışlar gerçekleştirse de 103,25 bariyerini geçemedi ve 103,23 seviyesinden aşağı yönlü baskıya maruz kaldı. Bu düşüş baskısı ABD’den gelen olumsuz makro-ekonomik veriler ile desteklenirken paritenin şuan ki aşamada 102,70 seviyesi yakınında hareketlerine devam ettiğini görmekteyiz. Teknik olarak USDJPY paritesini incelediğimizde 103,25 direncinin önemli olduğunu, gün içi düşüşlerin devamı için bu bariyer altında aşağı yönlü baskıların devam etmek isteyeceğini ifade edebiliriz.
Pivot: 103,25
Destek: 102,50-102,05-101,75
Direnç: 103,25-103,65-104,05
HAM PETROL ANALİZ
Düşüş kanalının üst noktası ve aynı zamanda da ichimoku indikatöründe bulutun üst noktası olan 98,00 seviyesi altında hareketlerini sürdüren ve satış baskısına maruz kalan ham petrol fiyatları günün kalanında 96,85 seviyesi altında aşağı yönlü baskısına devam etmek istemektedir. Özellikle de 98,00 öncesinde var olan tepki satışı düşüncesinin devamı için 96,85 bariyeri altında hareketlerine devam etmesi gerekmektedir. Bu şart sağlanırsa günün dip noktası olan 95,52 yeniden test edilmek istenebilir. Aksi takdirde 98,0 bariyeri yeniden gündemimizde yer alacaktır.
Pivot; 96,85
Destek:96,10-95,60-94,80
Direnç: 96,85-98,00-99,15
ALTIN ANALİZ
Altın fiyatları kritik FOMC tutanakları öncesinde 1261,50 ile 1252,47 seviyeleri arasında sıkışık seyrine devam etmektedir. Gün içerisinde 1265 bariyeri altında satış baskısına maruz kalan Altın fiyatları özellikle 1252 desteğini aşağı kırabilirse 4 saatlik grafikte OBO (Omuz Baş Omuz) formasyonu oluşumuna katkı sağlayabilir ve bu tutum 1242 seviyesinin test edilmesini sağlayabilir. Bu seviye aynı zamanda 4 saatlik grafikte yükseliş kanalının alt noktası ve günlük grafikte de bollinger bandının orta noktası olarak belirlenmiştir. Eğer Altın fiyatları gün içi 1252 desteği üzerinde kalmayı sürdürür ve 1265 bariyerini geçerse OBO formasyonu bozulacağı gibi yeniden 1279 gündemimizde yer alacaktır.
Pivot; 1265
Destek: 1252-1242-1231
Direnç: 1265-1279-1287
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
